USA FINED FRENCH BANK 787 Million for Violating Business Bans. + EEUU Multa a Banco Francés 787 Millones por Violar Sanciones.USA FINED FRENCH BANK 787 MILLION FOR VIOLATING BUSINESS BANS.
French bank Credit Agricole agreed Tuesday to pay 787.3 million dollars to the US regulatory authorities to complete the investigation of the violation by the bank of the ban on doing business with countries like Iran, Cuba and Sudan, reports EFE.
The transactions carried out in most cases through its US subsidiary between 2003 and 2008 totaled 32,000 million.
“Sanctions are critical to both our national security and our foreign policy interests,” said District Attorney Columbia, Channing D. Phillips, the Justice Department statement.
For its part, the Superintendent of Financial Services of New York, Anthony Albanese, said, “Credit Agricole participated in a series of strategies to evade sanctions and US regulators fool.”
“Our department will continue to aggressively investigating and discovering malpractices by banks designed to avoid US sanctions, past and present,” said Albanese.
The penalty is divided between different departments 385 million will go to the Department of Financial Services of New York; 90.3 million to the Federal Reserve, 156 million to the Department of Justice and 156 at the district attorney’s office in Manhattan.
Crédit Agricole is the second French bank to negotiate with US authorities for violating the country’s international trade embargoes.
Last year, BNP Paribas, France’s biggest bank, agreed to pay 8.900 billion from financial activities prohibited by this same group of countries.
Agencies / InternetPhotos / www.TheCubanHistory.com
The Cuban History, Holywood.
Arnoldo Varona, Editor.
CUBA HOY/TODAY: Paisajes de Cuba. Topes de Collantes.
EEUU MULTA A BANCO FRANCES 787 MILLONES POR VIOLAR PROHIBICIONES.
La entidad bancaria francesa Credit Agricole acordó este martes el pago de 787,3 millones de dólares a los autoridades reguladoras de Estados Unidos para finalizar la investigación acerca de la violación por parte del banco de la prohibición de realizar operaciones con países como Irán, Cuba y Sudán, informa EFE.
Las operaciones, realizadas en la mayor parte de los casos a través de su subsidiaria estadounidense entre 2003 y 2008, ascendieron a un total de 32.000 millones de dólares.
“Las sanciones son críticas tanto para nuestra seguridad nacional como para nuestros intereses en política exterior”, aseguró el fiscal del Distrito de Columbia, Channing D. Phillips, en el comunicado del Departamento de Justicia.
Por su parte, el superintendente de Servicios Financieros del estado de Nueva York, Anthony Albanese, aseguró que “Crédit Agricole participó en un serie de estrategias para evadir las sanciones y engañar a los reguladores estadounidenses”.
“Nuestro departamento continuará investigando de manera agresiva y descubriendo malas prácticas por parte de bancos destinadas a esquivar las sanciones de Estados Unidos, pasadas y presentes”, agregó Albanese.
La sanción se divide entre diferentes departamentos: 385 millones irán al Departamento de Servicios Financieros del estado de Nueva York; 90,3 millones a la Reserva Federal, 156 millones al Departamento de Justicia y 156 a la oficina del fiscal del distrito de Manhattan.
Crédit Agricole es el segundo banco francés en pactar con las autoridades de Estados Unidos por violar los embargos comerciales internacionales del país.
El año pasado, BNP Paribas, el mayor banco francés, acordó pagar 8.900 millones de dólares por actividades financieras prohibidas con este mismo grupo de países.
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The Cuban History, Holywood.
Arnoldo Varona, Editor.